7月6日，中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發《關於依法從嚴打擊證券違法活動的意見》（下稱《意見》，全文詳見2版），並發出通知，要求各地區各部門結合實際認真貫徹落實。這是我國資本市場歷史上首個中辦、國辦聯合印發的打擊證券違法活動的專門文件。
《意見》對依法從嚴打擊證券違法活動做了全面系統的部署安排，主要內容包括：總體要求、完善資本市場違法犯罪法律責任制度體系、建立健全依法從嚴打擊證券違法活動的執法司法體制機制、強化重大證券違法犯罪案件懲治和重點領域執法、進一步加強跨境監管執法司法協作、著力提升證券執法司法能力和專業化水平、加強資本市場信用體系建設、加強組織保障和監督問責等八個部分。
資深專家認為，《意見》出台，使得打擊證券違法活動的製度、體制、機制更加成熟，強化了投資者保護的預期，有利於增強各方對資本市場平穩健康發展的信心。
良好資本市場生態2025年全面形成
《意見》明確了打擊資本市場違法違規的指導思想、工作原則和主要目標。
《意見》提出，堅持市場化、法治化方向，堅持建制度、不干預、零容忍，加強資本市場基礎制度建設，健全依法從嚴打擊證券違法活動體制機制，提高執法司法效能，有效防範化解重大風險，為加快建設規範、透明、開放、有活力、有韌性的資本市場提供有力支撐。
《意見》明確，到2022年，資本市場違法犯罪法律責任制度體系建設取得重要進展，依法從嚴打擊證券違法活動的執法司法體制和協調配合機制初步建立，證券違法犯罪成本顯著提高，重大違法犯罪案件多發頻發態勢得到有效遏制，投資者權利救濟渠道更加通暢，資本市場秩序明顯改善。到2025年，資本市場法律體系更加科學完備，中國特色證券執法司法體制更加健全，證券執法司法透明度、規範性和公信力顯著提升，行政執法與刑事司法銜接高效順暢，崇法守信、規範透明、開放包容的良好資本市場生態全面形成。
在這一總體目標下，《意見》提出了堅持零容忍要求、堅持法治原則、堅持統籌協調、堅持底線思維等四方面工作原則。
完善嚴打證券違法的執法司法體制機制
《意見》就「完善資本市場違法犯罪法律責任制度體系」部署提出，要貫徹實施刑法修正案（十一）和新證券法，同步修改刑事案件立案追訴標準，完善相關刑事司法解釋和司法政策，加快制定上市公司監督管理條例、證券公司監督管理條例、新三板市場監督管理條例、證券期貨行政執法當事人承諾實施辦法等配套法規制度，大幅提高違法違規成本。同時明確，要修改因虛假陳述引發民事賠償有關司法解釋，取消民事賠償訴訟前置程序。
針對「建立健全依法從嚴打擊證券違法活動的執法司法體制機制」，《意見》部署，要成立打擊資本市場違法活動協調工作小組；進一步發揮公安部證券犯罪偵查局派駐證監會的體制優勢；探索在證監會建立派駐檢察的工作機制；完善證券案件審判體制機制；加強北京、深圳等交易場所所在地金融審判力量建設，探索統籌證券期貨領域刑事、行政、民事案件的管轄和審理；加強辦案、審判基地建設；強化地方屬地責任，研究建立資本市場重大違法案件內部通報製度。
強化重點領域執法 進一步加強跨境協作
《意見》提出，要從嚴、從快、從重查處欺詐發行、虛假陳述、內幕交易等重大案件，加大對發行人控股股東、實際控制人、董監高等的追責力度；加強對中介機構的監管，存在證券違法行為的，依法嚴肅追究機構及其從業人員責任，對參與、協助財務造假等違法行為依法從重處罰；完善跨部門協作機制，堅決取締非法證券經營機構，堅決清理非法證券業務，堅決打擊非法證券投資諮詢等活動；加大場外配資監測力度，堅決打擊規模化、體系化的場外配資活動；加強涉地方交易場所案件的行政處置與司法審判工作銜接；強化對債券市場各類違法行為的統一執法，優化債券市場監管協作機制；加快制定私募投資基金監督管理條例。
就「進一步加強跨境監管執法司法協作」，《意見》明確，要完善數據安全、跨境數據流動、涉密信息管理等相關法律法規；抓緊修訂關於加強在境外發行證券與上市相關保密和檔案管理工作的規定；切實採取措施做好中概股公司風險及突發情況應對；修改國務院關於股份有限公司境外募集股份及上市的特別規定；抓緊制定證券法有關域外適用條款的司法解釋和配套規則，細化法律域外適用具體條件，明確執法程序、證據效力等事項。
提升執法專業化水平 加強信用體系建設
《意見》要求，著力提升證券執法能力和專業化水平，包括：加強證券執法力量，優化證券稽查執法機構設置，推動完善符合資本市場需要的中國特色證券執法體制機制；豐富證券執法手段；加強統一執法，制定行政處罰裁量基準。
在加強資本市場信用體系建設方面，《意見》提出了推動在相關法律法規中增設誠信建設專門條款，夯實誠信建設的基礎制度；建立健全信用承諾制度；建立健全全國統一的資本市場誠信檔案，健全誠信信息共享機制等具體工作。
此外，《意見》還提出，要加強組織領導，加強工作協同，落實工作責任，確保各項任務落到實處；做好立體化打擊證券違法活動的新聞輿論工作，向市場傳遞零容忍明確信號，推動形成崇法守信的良好資本市場生態；加強監督問責，優先查處可能影響資本市場重大改革進程、可能引發系統性風險的案件，以及監管工作人員與市場人員內外勾連等案件。
來源：新華網
編輯：魏雅欣
編審：王言